작년 빅테크+핀테크서 약 923조 대출 공급...6년 새 3985%↑

BIS "리스크 관리 위한 규제 보완 필요"

빅테크와 핀테크가 세계적으로 늘어나면서 신용 공급 규모가 대폭 늘어난 것으로 조사됐다. 최근엔 알리바바·아마존·카카오·라인 등과 같은 빅테크의 신용 공급이 핀테크를 넘어서고, 수익성 면에서도 빅테크가 핀테크를 상회한 것으로 집계됐다.

7일 국제결제은행(BIS) 통화경제국이 낸 '새로운 데이터베이스에 기반한 핀테크와 빅테크 신용' 보고서에 따르면 은행이 아닌 빅테크와 핀테크 플랫폼을 통한 대출이 크게 확대됐다.

(사진=이미지투데이)

BIS가 2019년 31개국의 주요 빅테크 업체 등을 분석한 결과에 따르면 2019년 전 세계적으로 빅테크와 핀테크를 통한 대출은 약 923조원(7천950억달러)이다. 이중 빅테크는 전체 규모 중 4분의 3가량인 약 663조원(5천720억달러), 핀테크는 약 285조원(2천230억달러) 수준이었다.

2013년부터 2018년까지 79개국 패널 데이터 분석을 토대로 2018년 빅테크와 핀테크 신용 규모가 약 804조원(6천940억달러)이었던 것과 비교하면 2019년 규모는 14.8% 증가했으며 2013년 규모 약 23조원(199억달러)와 대조하면 6년 새 3895%나 급증했다.

빅테크의 2014~2019년 신용 공급 규모.(자료=BIS)

BIS는 보고서에서 중국·일본·한국과 같은 아시아 국가서 빅테크가 빠른 성장을 보였으며 아프리카와 라틴아메리카 일부에서도 글로벌 핀테크 신용 규모가 증가했다고 진단했다. 이중 앤트파이낸셜로 대표되는 중국이 글로벌 빅테크 신용 공급 규모서 가장 큰 비중을 차지하고 있다고 분석했다. 케냐는 전체 신용 시장의 5.8%, 중국은 2.0%, 인도네시아는 1.1%가 빅테크와 핀테크의 신용 규모였으며 미국과 일본·한국은 1% 미만인 것으로 집계됐다.

이중 국내의 경우 인터넷전문은행 '카카오뱅크'와 '케이뱅크', P2P대출업체와 빅테크를 통한 2019년까지의 신용 공급 규모는 약 18조원(152억달러)으로 추산됐다.

빅테크와 핀테크의 수익규모.(자료 왼쪽부터) 핀테크 플랫폼 투자자의 투자수익률, 빅테크의 수익 마진 (자료=BIS)

세계적으로 핀테크보다는 빅테크의 수익성이 더 높은 것으로 나왔다. 렌딩클럽·펠로우파이낸스 등 10군데 핀테크와 알리바바·구글·카카오·라인·삼성 등 19곳의 빅테크 업체를 분석한 결과 빅테크의 이익이 상대적으로 높았다. 최근 5년 간 P2P대출업체와 같은 핀테크 플랫폼을 통한 투자자 수익률은 하향 추세를 보였다. 특히 핀테크는 수익성을 위해 새로운 투자자 자금에 의존했지만 빅테크는 핵심 사업의 높은 수익률을 기반으로 대출에서도 마진이 높은 것으로 집계됐다.

■ 코로나19, 빅테크+핀테크 시험대...규제 보완 필요

BIS는 이 같은 빅테크와 핀테크의 대출 공급을 '대체 신용 시장'이란 단어를 차용해 설명하면서, 신종 코로나 바이러스(코로나19) 확산으로 이 시장이 시험대에 올랐다고 봤다. 코로나19로 인해 디지털 플랫폼을 통한 대출은 늘어날 수 있는 반면, 전 세계 경기가 불황에 맞닥뜨려 핀테크와 빅테크의 대출 연체율을 높이는 요인이 될 수도 있는 시기이기 때문이다. 이들이 대출 금리와 연체율 추정을 위해 사용한 데이터와 머신러닝 모델이 진가를 발휘할 수 있을지에 대한 시기라고도 봤다.

이 때문에 BIS는 각국 금융당국과 연구자가 빅테크와 핀테크를 연구·분석할 수 있도록 적절한 데이터를 확보할 필요가 있다고 설명했다. 이들의 금융 상품은 규제가 없어 그림자 금융으로 흘러가거나 경제 충격이나 개별 회사 경영 실패로 금융시스템 리스크가 발생할 수 있어서다. BIS 측은 "핀테크와 대형 기술 대부업체를 공식적인 규제로 끌어들이기 위한 보완적인 노력이 필요하다"고 말했다.